hongoh https://blog.hatena.ne.jp/hongoh/ 金融アトラス https://hongoh.hatenablog.com/ 銀行 銀行-リスク管理 本ページでは、信用リスクモデルにおける構造型と誘導型についてまとめたい。信用リスクモデルにおいては、与信先のデフォルト確率を求めることが主要な目的の一つとなるが、大きく分けて構造型と誘導型の二つのアプローチがある。 構造型モデルにおいては、企業のデフォルトに至る過程が金融・経済理論上の仮定に基づき説明される。このアプローチの下では、こうした理論的な仮定に基づき、モデルにおける変数間の関係を推定することが求められる。構造型モデルの代表例にMerton(1974)がある。このモデルでは、デフォルトは企業の資産価値が債務額を下回った場合に発生するという前提に基づいている。デフォルト確率は、ブラック・… 190 <iframe src="https://hatenablog-parts.com/embed?url=https%3A%2F%2Fhongoh.hatenablog.com%2Fentry%2Freduced-structural_" title="構造型・誘導型の信用リスクモデルについて - 金融アトラス" class="embed-card embed-blogcard" scrolling="no" frameborder="0" style="display: block; width: 100%; height: 190px; max-width: 500px; margin: 10px 0px;"></iframe> https://cdn-ak.f.st-hatena.com/images/fotolife/h/hongoh/20210316/20210316221906.jpg Hatena Blog https://hatena.blog 2024-01-25 14:08:00 rich https://hongoh.hatenablog.com/entry/reduced-structural_ 1.0 100%